資產(chǎn)負(fù)債表科目有哪些科目(資產(chǎn)負(fù)債表科目有哪些)

資產(chǎn)負(fù)債表左邊表示錢的去處，即企業(yè)把錢用來干了什么、買了什么；表的右邊是錢的來源，即負(fù)債（借的錢）和所有者權(quán)益（自己的錢）。一般我們在閱讀年報(bào)時(shí)看到的是上下結(jié)構(gòu)，即上邊是資產(chǎn)，下邊是負(fù)債和所有者權(quán)益部分。許多人不喜歡看資產(chǎn)負(fù)債表因?yàn)樗粔蛑庇^，而且有些科目代表的意義不能完全理解，今天我們來解讀一下資產(chǎn)負(fù)債表中資產(chǎn)相關(guān)的重要科目。

一、資產(chǎn)分析

資產(chǎn)按照變現(xiàn)的難易程度進(jìn)行分類排序，資產(chǎn)一般分為流動資產(chǎn)和非流動資產(chǎn)。流動資產(chǎn)是指在一年之內(nèi)能夠變現(xiàn)或使用的資產(chǎn)，如現(xiàn)金、交易性金融資產(chǎn)、存貨等，這些排在資產(chǎn)負(fù)債表的前面。非流動資產(chǎn)由于變現(xiàn)性相對較差排在后面，如固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)、長期股權(quán)投資等，這些都需要一年以上才能變現(xiàn)或投入使用。

在貝殼投研（id:beiketouyan）看來這樣分類有利于債權(quán)人對企業(yè)的償債能力進(jìn)行判斷。作為投資者，我們可以把資產(chǎn)分為貨幣資金、經(jīng)營相關(guān)資產(chǎn)、生產(chǎn)相關(guān)資產(chǎn)和投資相關(guān)資產(chǎn)四種類型進(jìn)行分析。

二、貨幣資金

貨幣資金只需關(guān)注合并報(bào)表數(shù)據(jù)，因?yàn)楹喜?bào)表顯示的是公司本部及其下屬子公司合計(jì)控制著多少貨幣資金。在海天味業(yè)合并資產(chǎn)負(fù)債表里我們可以看到貨幣資金2018年94.57億，2019年134.56億，這意味著海天味業(yè)2019年全年合計(jì)增加貨幣39.99億元（134.56-94.57）。那貨幣資金具體由什么構(gòu)成呢？

在年報(bào)117頁附注里我們可以看到，海天味業(yè)134.56億的貨幣資金主要包括庫存現(xiàn)金7699.48元、銀行存款134.35億元和其他貨幣資金0.21億元。

庫存現(xiàn)金就是公司的現(xiàn)金，包括人民幣和外幣；銀行存款是公司存放在開戶銀行的錢，如果有需要可以隨時(shí)支出使用。其他貨幣資金就包括很多內(nèi)容了，例如銀行匯票存款、銀行本票存款、信用卡存款和存放在境外的款項(xiàng)等。如果是金融機(jī)構(gòu)或下屬有金融機(jī)構(gòu)的公司，貨幣資金還應(yīng)包含：存放央行的準(zhǔn)備金（含超額準(zhǔn)備金）、存放同業(yè)款項(xiàng)、拆放同業(yè)款項(xiàng)等。

三、經(jīng)營相關(guān)資產(chǎn)

經(jīng)營相關(guān)資產(chǎn)主要指公司的應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)、預(yù)付款項(xiàng)和存貨等。一家公司在市場中生存，必然會和其他單位或個(gè)人發(fā)生經(jīng)濟(jì)往來。公司銷售商品，要么是一手交錢一手交貨，要么是賒銷，這樣就會產(chǎn)生應(yīng)收賬款和應(yīng)收票據(jù)。

（1）應(yīng)收賬款

應(yīng)收賬款來源于賒銷，俗稱`打白條`?，F(xiàn)在很多產(chǎn)品都是買方市場，通常是買家先拿貨，一段時(shí)間后再付款，這樣對于供貨方來說，就產(chǎn)生了`應(yīng)收賬款`；對于購貨方而言，就產(chǎn)生了`應(yīng)付賬款`，這是一項(xiàng)負(fù)債。如果一家企業(yè)能夠做到`先款后貨`或者`現(xiàn)款現(xiàn)貨`，說明其在上游地位強(qiáng)勢，具備話語權(quán)或者產(chǎn)品供不應(yīng)求，這種企業(yè)是加分企業(yè)。

（2）應(yīng)收票據(jù)

應(yīng)收票據(jù)是由付款人或收款人簽發(fā)、由付款人承兌、到期無條件付款的一種書面憑證。應(yīng)收票據(jù)包括銀行承兌匯票和商業(yè)承兌匯票，兩者代表的含義大有不同。假如公司持有票據(jù)，到期你拿著票據(jù)去要錢，給錢的是銀行，這張票據(jù)就是`銀行承兌匯票`；如果給錢的是企業(yè)，那它就是`商業(yè)承兌匯票`。因?yàn)殂y行與企業(yè)相比，違約概率極小而且兩者性質(zhì)存在本質(zhì)差別，所以銀行承兌匯票通常要優(yōu)于商業(yè)承兌匯票。

（3）預(yù)付賬款

預(yù)付賬款是指企業(yè)為了購買固定資產(chǎn)、原材料、工程物資等，提前支付給供貨單位的一筆款項(xiàng)。一家公司如果需要經(jīng)常預(yù)付大量的款項(xiàng)給供貨商，一般說明企業(yè)在整個(gè)商業(yè)供應(yīng)鏈上地位不高或者信用不好。預(yù)付款很容易成為公司造假的重要資金出口，所以我們要特別關(guān)注預(yù)付款的數(shù)量和時(shí)間問題。長時(shí)間掛賬的預(yù)付賬款，很可能不是采購商品，而是公司以此名義將資金挪為他用。

（4）存貨

企業(yè)生產(chǎn)產(chǎn)品所需的原材料、在產(chǎn)品（在生產(chǎn)的產(chǎn)品）以及準(zhǔn)備銷售的產(chǎn)成品等，都叫存貨。上市公司通常按照成本和可變現(xiàn)凈值中較低者計(jì)算存貨價(jià)值，有些公司為了虛增利潤，故意對已經(jīng)貶值的存貨不計(jì)提或者少計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備，以此減少當(dāng)期費(fèi)用。

有些行業(yè)的存貨風(fēng)險(xiǎn)很高，如新鮮食品企業(yè)或高科技制造業(yè)，一旦過了保質(zhì)期或者產(chǎn)品更新?lián)Q代，存貨價(jià)值可能跌為零。而有些行業(yè)則大大相反，產(chǎn)品越久越值錢，如高端白酒。因此對于不同的公司我們要具體問題具體分析。

四、生產(chǎn)相關(guān)資產(chǎn)

生產(chǎn)相關(guān)資產(chǎn)即為企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動投入的資產(chǎn)，一般包括固定資產(chǎn)、在建工程、無形資產(chǎn)、商譽(yù)和遞延等科目。

（1）固定資產(chǎn)

固定資產(chǎn)是指企業(yè)為生產(chǎn)商品、提供勞務(wù)、出租或經(jīng)營管理而持有的、使用壽命超過一個(gè)會計(jì)年度且價(jià)值較大的有形資產(chǎn)。如使用超過一年的房屋、機(jī)器、公車以及其他與企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營有關(guān)的大型設(shè)備。作為投資者我們了解一下五點(diǎn)就可以了：

（2）在建工程

在建工程就是在建設(shè)尚未竣工投入使用的項(xiàng)目，如在安裝的設(shè)備和在建設(shè)的房屋建筑物。對于公司來說，在建工程是個(gè)中轉(zhuǎn)站，一邊創(chuàng)造`固定資產(chǎn)`，一邊消耗`工程物資`，竣工完成轉(zhuǎn)入固定資產(chǎn)科目。

在建工程不需要計(jì)提折舊，因此企業(yè)喜歡在這個(gè)科目上做手腳，特別是一家上市公司在建工程數(shù)額巨大，卻一直不轉(zhuǎn)入固定資產(chǎn)科目，這個(gè)時(shí)候我們就要抱著懷疑的態(tài)度去看這家公司。出現(xiàn)這種情況一般有兩種可能：

一、工程已經(jīng)完工并且實(shí)際中已經(jīng)投入使用，但公司為了避免折舊，美化企業(yè)當(dāng)期利潤，不將其轉(zhuǎn)入固定資產(chǎn)科目。

二、利用在建工程把公司的錢支付給虛構(gòu)或關(guān)聯(lián)的供應(yīng)商，然后再以采購公司商品或服務(wù)的名義，變成收入流回公司。

（3）無形資產(chǎn)

無形資產(chǎn)是指企業(yè)擁有或者控制的沒有實(shí)物形態(tài)的可辨認(rèn)非貨幣性資產(chǎn)，包括專利權(quán)，非專利技術(shù)，商標(biāo)權(quán)，著作權(quán)，特許權(quán)，土地使用權(quán)等。

無形資產(chǎn)需要進(jìn)行攤銷，和固定資產(chǎn)折舊差別不大。如果無形資產(chǎn)使用壽命確定，攤銷方法和固定資產(chǎn)類似；如果使用壽命不確定則無法攤銷，只能做減值測試，減值損失一經(jīng)確定不允許轉(zhuǎn)回。

（4）商譽(yù)

商譽(yù)是指能在未來期間為企業(yè)經(jīng)營帶來超額利潤的潛在經(jīng)濟(jì)價(jià)值，或一家企業(yè)預(yù)期的獲利能力超過可辨認(rèn)資產(chǎn)常獲利能力（如社會平均投資回報(bào)率）的資本化價(jià)值。商譽(yù)只有在企業(yè)并購時(shí)才會產(chǎn)生，其不用攤銷只需要每年做減值測試。如果沒有證據(jù)顯示商譽(yù)減值，就不用動它；如果確實(shí)減值，需要計(jì)提減值準(zhǔn)備，從當(dāng)年利潤里扣除。

五、投資相關(guān)資產(chǎn)

上市公司有了錢，除了滿足日常經(jīng)營活動需求外，還會做一些投資。投資相關(guān)資產(chǎn)，主要包括交易性金融資產(chǎn)、持有至到期投資、可供出售金融資產(chǎn)和長期股權(quán)投資等。

（1）交易性金融資產(chǎn)

交易性金融資產(chǎn)主要是指企業(yè)為了近期內(nèi)出售而持有的金融資產(chǎn)。公司只是短期持有，至于最終持有多久不重要。交易性金融資產(chǎn)不需要計(jì)提折舊減值，直接以持有期間的公允價(jià)值變動，作為該項(xiàng)資產(chǎn)的當(dāng)期損益，并計(jì)入利潤表的`公允價(jià)值變動收益`科目，影響公司當(dāng)期利潤。

（2）持有至到期投資

持有至到期投資是指到期日固定、收回金額可確定，且企業(yè)有明確意圖和能力持有至到期的非衍生金融資產(chǎn)，在資產(chǎn)負(fù)債表中屬于非流動資產(chǎn)。一般情況下，企業(yè)的持有至到期投資主要為各類債券，如政府債、金融債、企業(yè)債等其他債券。

持有至到期投資，有以下三種情況需要注意：

一、進(jìn)行大額減值。當(dāng)發(fā)現(xiàn)持有的投資有確定證據(jù)發(fā)生減值時(shí)，對其計(jì)提減值是一種謹(jǐn)慎的態(tài)度。但也非常有可能是公司首先虛構(gòu)了收入和利潤，然后購人摻水的持有至到期投資，再通過減值`毀尸滅跡`。

二、減值的轉(zhuǎn)回。債權(quán)類的減值，當(dāng)減值跡象消失后，是可以轉(zhuǎn)回的。對以往減值的轉(zhuǎn)回，可能真是減值測試錯(cuò)誤估計(jì)了形勢，也可能代表企業(yè)對當(dāng)期利潤的操縱意圖。

三、重分類。持有至到期投資，可以和可供出售金融資產(chǎn)相互重分類。當(dāng)持有至到期投資被企業(yè)改變?yōu)榭晒┏鍪劢鹑谫Y產(chǎn)后，將從攤余成本計(jì)量變?yōu)楣蕛r(jià)值計(jì)量。重分類日的公允價(jià)值和賬面價(jià)值的差額，計(jì)入資產(chǎn)負(fù)債表的資本公積科目。

（3）可供出售金融資產(chǎn)

公司有些投資，管理層還沒想好到底歸入短期持有的`交易性金融資產(chǎn)`，還是長期持有的`持有至到期投資`，就會放進(jìn)`可供出售金融資產(chǎn)`。

可供出售金融資產(chǎn)和交易性金融資產(chǎn)一樣，采用公允價(jià)值計(jì)量。但不一樣的是，可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值變動不計(jì)人企業(yè)當(dāng)期利潤，而是計(jì)入資本公積，其影響凈資產(chǎn)，不影響利潤。因?yàn)椴贿M(jìn)人利潤表,所以也不涉及納稅問題。等賣出時(shí)，賣價(jià)與最初的買價(jià)的差額計(jì)人當(dāng)期利潤表，同時(shí)從資本公積項(xiàng)目里去掉該項(xiàng)資產(chǎn)歷年累積的資本公積。

可供出售金融資產(chǎn)持有期間發(fā)生的減值損失和外匯匯兌損益，進(jìn)入利潤表對應(yīng)的`資產(chǎn)減值損失`和`匯兌收益`科目，影響當(dāng)期利潤。

（4）長期股權(quán)投資與投資性房地產(chǎn)

長期股權(quán)投資是指通過投資取得被投資單位的股份。企業(yè)對其他單位的股權(quán)投資，通常視為長期持有，以及通過股權(quán)投資達(dá)到控制被投資單位，或?qū)Ρ煌顿Y單位施加重大影響，或?yàn)榱伺c被投資單位建立密切關(guān)系，以分散經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。

企業(yè)有些房產(chǎn)、地皮，不以自用為目的，而是為了賺取租金、獲取升值。這些房子和土地就會被放進(jìn)投資性房地產(chǎn)科目，投資性房地產(chǎn)應(yīng)當(dāng)能夠單獨(dú)計(jì)量和出售。

以下各項(xiàng)不屬于投資性房地產(chǎn)：

（1）自用房地產(chǎn)，即為生產(chǎn)商品、提供勞務(wù)或者經(jīng)營管理而持有的房地產(chǎn)；

（2）作為存貨的房地產(chǎn)。

六、總結(jié)